JOURNAL OF MONETARY ECONOMICS AND MANAGEMENT JOURNAL OF MONETARY ECONOMICS AND MANAGEMENT JOURNAL OF MONETARY ECONOMICS AND MANAGEMENT 2782-4586 2949-1851 110438 10.26118/2782-4586.2025.96.64.036 Научные статьи SCIENTIFIC ARTICLES Научные статьи Formation of an optimal portfolio for a private investor in modern conditions Формирование оптимального портфеля частного инвестора в современных условиях Бородавко Любовь Сергеевна Borodavko Lyubov' Sergeevna

кандидат экономических наук;

candidate of economic sciences;

 Сорокина Валерия Романовна Sorokina Valeriya Romanovna Иркутский государственный университет путей сообщения Irkutsk State University of Railway Transport 18 12 2025 18 12 2025 10 433 440 17 12 2025 https://zhpi.ru/en/nauka/article/110438/view

Даная статья посвящена основным положениям процесса формирования оптимального портфеля частного инвестора в современных условиях. Представлена трактовка сущности портфеля частного инвестора, которая расширяет границы данного понятия. Обоснована необходимость включения в портфель частного инвестора не только классических инструментов инвестирования, а всех инструментов финансового рынка. Эти инструменты могут быть эффективны в процессе размещения сбережений на финансовом рынке с целью достижения основных целей частного инвестора. Выделены основные подходы к формированию портфеля частного инвестора. Подробно рассмотрен авторский подход к формированию оптимального портфеля частного инвестора в современных условиях.

This article is devoted to the fundamental principles of forming an optimal portfolio for a private investor under modern conditions. interpretation of the essence of a private investor's portfolio is presented, which expands the boundaries of this concept. The necessity of including not only classical investment instruments but all financial market instruments in a private investor's portfolio is substantiated. These instruments can be effective in the process of allocating savings in the financial market to achieve the main goals of a private investor. The main approaches to forming a private investor's portfolio are highlighted. The author's approach to forming an optimal portfolio for a private investor in modern conditions is considered in detail.

 сбережения частный инвестор портфель частного инвестора финансовый рынок финансовые инструменты savings private investor private investor's portfolio financial market financial instruments

Астраханцева А.С. Подходы к управлению современными направлениями развития информационной логистики / А.С. Астраханцева, А.А. Ковецкая // Экономика и предпринимательство. – 2017. – №12-4. – С. 1104-1107. Astrahanceva A.S. Podhody k upravleniyu sovremennymi napravleniyami razvitiya informacionnoy logistiki / A.S. Astrahanceva, A.A. Koveckaya // Ekonomika i predprinimatel'stvo. – 2017. – №12-4. – S. 1104-1107. Бородавко Л.С. Инвестиционное страхование жизни: первые итоги реализации программ в России / Л.С. Бородавко, Е.В. Семенова // Экономика устойчивого развития. – 2018. – №4. – С. 26-31. Borodavko L.S. Investicionnoe strahovanie zhizni: pervye itogi realizacii programm v Rossii / L.S. Borodavko, E.V. Semenova // Ekonomika ustoychivogo razvitiya. – 2018. – №4. – S. 26-31. Галустян М.Ж. Формирование портфеля частного инвестора на фондовом рынке / М.Ж. Галустян, И.В. Сычева // Финансы и кредит. – 2023. – 5. – С. 1151-1169. Galustyan M.Zh. Formirovanie portfelya chastnogo investora na fondovom rynke / M.Zh. Galustyan, I.V. Sycheva // Finansy i kredit. – 2023. – 5. – S. 1151-1169. Головань С.А. Теоретические подходы к определению рисков стартап проектов / С.А. Головань, В.В. Беднарж // Актуальные вопросы современной экономики. – 2022. – №11. – С. 351-357. Golovan' S.A. Teoreticheskie podhody k opredeleniyu riskov startap proektov / S.A. Golovan', V.V. Bednarzh // Aktual'nye voprosy sovremennoy ekonomiki. – 2022. – №11. – S. 351-357. Гуляева О.С. Формирование инвестиционного портфеля частного инвестора на российском рынке ценных бумаг / О.С. Гуляева, В.И. Андроник // Вестник Тверского государственного университета. – 2023. – №2. – С. 155-163. Gulyaeva O.S. Formirovanie investicionnogo portfelya chastnogo investora na rossiyskom rynke cennyh bumag / O.S. Gulyaeva, V.I. Andronik // Vestnik Tverskogo gosudarstvennogo universiteta. – 2023. – №2. – S. 155-163. Деканова К.В. Методика формирования инвестиционного портфеля с учетом индивидуальных особенностей частного инвестора / К.В. Деканова, А.А. Гейт // Economics: Yesterday, Today and Tomorrow. – 2023. – №13. – С. 311-329. Dekanova K.V. Metodika formirovaniya investicionnogo portfelya s uchetom individual'nyh osobennostey chastnogo investora / K.V. Dekanova, A.A. Geyt // Economics: Yesterday, Today and Tomorrow. – 2023. – №13. – S. 311-329. Егин Ю.А. Формирование и оптимизация портфеля инвестиций частного инвестора / Ю.А. Егин // Инновации и инвестиции. – 2018. – №9. – С. 42-47. Egin Yu.A. Formirovanie i optimizaciya portfelya investiciy chastnogo investora / Yu.A. Egin // Innovacii i investicii. – 2018. – №9. – S. 42-47. Коновалова М.Е. Трансформация сбережений домашних хозяйств в инвестиции посредством формирования портфеля ценных бумаг / М.Е. Коновалова, Е.В. Евсеев // Креативная экономика. – 2023. – №6. – С. 2319-2338. Konovalova M.E. Transformaciya sberezheniy domashnih hozyaystv v investicii posredstvom formirovaniya portfelya cennyh bumag / M.E. Konovalova, E.V. Evseev // Kreativnaya ekonomika. – 2023. – №6. – S. 2319-2338. Кох И.А. Практические подходы к формированию портфеля ценных бумаг / И.А. Кох // Финансы и кредит. – 2008. – № 41. – С. 44-48. Koh I.A. Prakticheskie podhody k formirovaniyu portfelya cennyh bumag / I.A. Koh // Finansy i kredit. – 2008. – № 41. – S. 44-48. Нечаев К.Ю. Развитие теории портфельного инвестирования / К.Ю. Нечаев // Научно-технические ведомости СПбГПУ. Экономические науки. – 2014. – № 2(192). – С. 149-155. Nechaev K.Yu. Razvitie teorii portfel'nogo investirovaniya / K.Yu. Nechaev // Nauchno-tehnicheskie vedomosti SPbGPU. Ekonomicheskie nauki. – 2014. – № 2(192). – S. 149-155. Окунь С.А. Риск и неопределенность в проекции циклического поведения участников фондового рынка / С.А. Окунь // Финансовые исследования. – 2016. – №4. – С. 273-284. Okun' S.A. Risk i neopredelennost' v proekcii ciklicheskogo povedeniya uchastnikov fondovogo rynka / S.A. Okun' // Finansovye issledovaniya. – 2016. – №4. – S. 273-284. Рябущенко О.А. Анализ страхового рынка в рамках реализации стратегии развития страховой деятельности [Электронный ресурс] / О.А. Рябущенко, Л.С. Бородавко, Г.А. Хоменко // Baikal Research Journal. – 2022. – № 3. – Режим доступа: https://elibrary.ru/item.asp?id=49440492 Ryabuschenko O.A. Analiz strahovogo rynka v ramkah realizacii strategii razvitiya strahovoy deyatel'nosti [Elektronnyy resurs] / O.A. Ryabuschenko, L.S. Borodavko, G.A. Homenko // Baikal Research Journal. – 2022. – № 3. – Rezhim dostupa: https://elibrary.ru/item.asp?id=49440492 Соколовский М.В. Теоретико-методологические основы формирования портфеля ценных бумаг частного инвестора / М.В. Соколовский, В.Б. Батиевская // Вестник общественных и гуманитарных наук. – 2024. – №2. – С. 44-49. Sokolovskiy M.V. Teoretiko-metodologicheskie osnovy formirovaniya portfelya cennyh bumag chastnogo investora / M.V. Sokolovskiy, V.B. Batievskaya // Vestnik obschestvennyh i gumanitarnyh nauk. – 2024. – №2. – S. 44-49. Щербаченко А.С. Особенности выбора метода формирования инвестиционного портфеля в условиях нестабильности фондового рынка [Электронный ресурс] / А.С. Щербаченко // Вестник евразийской науки. – 2014. – №1. – Режим доступа: https://cyberleninka.ru/article/n/osobennosti-vybora-metoda-formirovaniya-investitsionnogo-portfelya-v-usloviyah-nestabilnosti-fondovogo-rynka/viewer Scherbachenko A.S. Osobennosti vybora metoda formirovaniya investicionnogo portfelya v usloviyah nestabil'nosti fondovogo rynka [Elektronnyy resurs] / A.S. Scherbachenko // Vestnik evraziyskoy nauki. – 2014. – №1. – Rezhim dostupa: https://cyberleninka.ru/article/n/osobennosti-vybora-metoda-formirovaniya-investitsionnogo-portfelya-v-usloviyah-nestabilnosti-fondovogo-rynka/viewer Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации : офиц. сайт. – Режим доступа: https://cbr.ru Oficial'nyy sayt Central'nogo banka Rossiyskoy Federacii : ofic. sayt. – Rezhim dostupa: https://cbr.ru Официальный сайт Федеральной службы государственной статистики : офиц. сайт. – Режим доступа: https://rosstat.gov.ru/ Oficial'nyy sayt Federal'noy sluzhby gosudarstvennoy statistiki : ofic. sayt. – Rezhim dostupa: https://rosstat.gov.ru/